Aplikace finanční optimalizace

Abstract

Hlavní náplní této práce je sestavení efektivního akciového portfolia, konkrétně optimalizace současného rozložení největšího akciového indexu S&P 500. Tvorba portfolia vychází z osvědčených matematicko-ekonomických metod, které využívají vybrané poznatky matematické statistiky a optimalizace. Nejprve se definují nezbytné pojmy, sloužící k hlubšímu porozumění použitých metod. Následuje proces výběru vhodných sektorů a akcií. Data jsou poté zpracována v programu GAMS třemi možnými způsoby podle preference investora. Ačkoliv tento postup byl vztažen na aktuální časové období, samotné principy jsou aplikovatelné na libovolné časové období.

The main purpose of this thesis is to create an efficient stock portfolio, specifically to optimize current distribution of stock index S&P 500. The building process consist of well-established mathematical-economical methods, which are then improved by applying mathematical models from statistics and optimization. Firstly, we define essential terms in order to reach deeper understanding of used methods. Afterwards, process of thorough selection of stocks and sectors comes to place. Data are then processed in program GAMS in three different ways, depending on investors preference. Although this approach was applied to current era, its principles are applicable to any given timeline.